| Politecnico di Torino | |||||||||||||||||
| Anno Accademico 2011/12 | |||||||||||||||||
| 01NAVPG, 01NAVNG Ingegneria finanziaria |
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Corso di Laurea Magistrale in Ingegneria Gestionale - Torino Corso di Laurea Magistrale in Ingegneria Matematica - Torino |
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| Esclusioni: 01OWF; 01NAX; 02LUI; 02LUP |
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Presentazione
Il corso integra le conoscenze acquisite nell¿insegnamento di Mercati e strumenti finanziari e si integra con quello di Gestione del rischio.
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Risultati di apprendimento attesi
¿ Conoscenza approfondita dei metodi per il pricing di derivati e per la valutazione dei rischi connessi.
¿ Strategie di hedging di rischi di varia natura. ¿ Generazione di scenari e simulazione Monte Carlo. |
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Prerequisiti / Conoscenze pregresse
¿ Nozioni fondamentali sui derivati.
¿ Nozioni di analisi numerica (stabilità, soluzione di sistemi di equazioni lineari e non lineari, integrazione numerica). ¿ Probabilità (variabili casuali, correlazione) e statistica inferenziale (stima di parametri). |
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Programma
¿ Approfondimenti su modelli econometrici a tempo continuo (equazioni differenziali stocastiche): strutture per scadenza, volatilità stocastica. Calibrazione di modelli sulla base dei dati di mercato. (1 credito)
¿ Metodi di pricing basati su reticoli binomiali e trinomiali. (1 credito) ¿ Simulazione Monte Carlo: generazione di scenari, output analysis, metodi di riduzione della varianza, sequenze a bassa discrepanza. (2 crediti) ¿ Metodi alle differenze finite. (1 credito) ¿ L¿uso dei derivati nella copertura dei rischi: discussione di business case. (1 credito) ¿ Applicazioni in laboratorio (2 crediti). |
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Organizzazione dell'insegnamento
¿ Discussione in aula di business case (in gran parte tratti dalla libreria Harvard Business School)
¿ Laboratori di sviluppo software in MATLAB |
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Testi richiesti o raccomandati: letture, dispense, altro materiale didattico
¿ P. Brandimarte. Numerical methods for finance and economics (2nd edition). Wiley, 2006.
¿ Selezione di business case. |
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Criteri, regole e procedure per l'esame
¿ Relazioni su laboratorio di calcolo
¿ Esame scritto e orale |
| Orario delle lezioni |
| Statistiche superamento esami |
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